Новости рынка:
По данным Департамента с/х США фермеры планируют засеять 3,63 млн.акров под ячмень и 56,4 млн.акров под хмель. Запасы ячменя на 1 марта составили 116 млн.буш., что выше уровня 2012 на 24%. Также опубликован глобальный баланс ячменя.

	2008/09	2009/10	2010/11	2011/12	2012/13	2012/13
					февр.пр.	март.пр.
Мировая торговля тыс.тонн
Экспорт	18,203	17,285	15,194	21,410	18,320	18,495
Аргентина	871	549	1,531	3,631	4,000	4,000
Австралия	3,278	3,846	4,088	5,819	3,800	3,800
ЕС-27	2,374	2,384	4,628	3,641	3,700	3,800
Украина	5,871	5,752	2,446	2,166	2,500	2,500
Россия	3,598	2,086	969	3,668	2,300	2,300
Канада	1,618	1,203	1,052	1,437	1,500	1,500
Казахстан	314	354	224	659	200	200
США	158	152	181	179	200	200
Индия	37	31	30	52	25	100
Турция	3	801	1	103	50	50
Китай	17	13	9	4	10	10
Египет	7	14	5	10	10	10
Молдова	30	45	10	5	10	10
Хорватия	4	7	4	13	5	5
Кения	1	2	4	4	5	5
Сербия	11	22	9	10	5	5
Импорт	18,203	17,285	15,194	21,410	18,320	18,495
С.Аравия	7,700	7,200	6,200	8,700	7,500	7,500
Китай	1,551	2,341	1,656	2,541	2,400	2,400
Япония	1,346	1,411	1,359	1,257	1,300	1,300
Иран	1,400	800	500	1,700	1,000	1,000
Йордания	514	432	544	750	700	800
Марокко	263	248	222	536	500	500
Россия	39	13	411	372	500	500
США	572	302	148	469	450	450
Тунис	229	336	281	218	300	350
Бразилия	403	346	345	274	300	300
ОАЭ	131	299	330	500	300	300
Колумбия	211	237	251	301	250	250
Кувейт	252	283	317	350	250	250
Турция	159	156	39	46	250	250
ЕС-27	156	66	286	339	200	200
Израиль	367	491	287	276	200	200
Страновая структура глобального баланса тыс.тонн
Производство	155,032	150,800	122,699	134,227	130,199	130,209
ЕС-27	65,509	62,149	53,511	51,449	54,407	54,407
Россия	23,148	17,881	8,350	16,938	13,950	13,950
Канада	11,786	9,528	7,627	7,892	8,010	8,010
Австралия	7,996	7,865	7,995	8,349	7,000	7,000
Украина	12,612	11,833	8,484	9,098	6,935	6,935
Аргентина	2,110	1,356	2,950	4,500	5,500	5,500
Турция	5,700	6,500	5,900	7,000	5,500	5,500
США	5,230	4,949	3,925	3,392	4,796	4,796
Иран	1,547	3,446	3,210	2,900	3,400	3,400
Китай	2,823	2,318	1,972	2,500	2,600	2,600
Беларусь	2,212	2,123	1,966	2,013	2,100	2,100
Алжир	560	2,400	1,500	1,350	1,700	1,700
Индия	1,200	1,690	1,350	1,660	1,610	1,620
Эфиопия	1,484	1,569	1,525	1,592	1,580	1,580
Казахстан	2,059	2,519	1,313	2,593	1,500	1,500
Марокко	1,272	3,800	2,570	2,340	1,100	1,100
Потребление	143,931	144,772	135,914	136,204	133,061	132,815
ЕС-27	57,000	56,500	56,400	51,500	52,600	52,400
Россия	17,100	16,650	9,500	14,300	12,300	12,300
С.Аравия	7,425	7,425	6,325	7,225	7,925	7,725
Канада	8,949	8,636	7,506	6,903	6,800	6,800
Турция	5,700	5,900	6,000	6,750	6,100	6,100
Украина	5,900	5,600	6,000	6,300	5,000	5,000
Китай	4,200	4,400	4,150	4,700	4,800	4,800
США	5,127	4,604	4,537	4,193	4,680	4,681
Иран	3,550	3,700	3,700	3,900	4,200	4,200
Австралия	4,000	4,500	4,200	3,300	3,300	3,300
Беларусь	2,200	2,200	2,000	2,100	2,200	2,200
Марокко	1,700	2,900	3,050	3,100	1,900	1,900
Алжир	1,100	1,350	1,500	1,700	1,800	1,850
Индия	1,000	1,500	1,350	1,550	1,680	1,600
Аргентина	895	990	1,135	1,200	1,500	1,500
Япония	1,550	1,550	1,550	1,500	1,500	1,500
Кон.остатки	31,495	37,523	24,308	22,331	19,780	19,725
ЕС-27	10,916	15,528	7,911	5,265	3,572	3,572
С.Аравия	2,203	2,078	1,253	2,728	2,603	2,503
США	1,932	2,515	1,945	1,306	1,661	1,682
Иран	622	1,268	1,178	1,378	1,678	1,678
Алжир	184	1,247	1,336	1,635	1,660	1,635
Канада	2,964	2,583	1,541	1,247	982	982
Украина	1,055	1,067	794	1,172	937	937
Россия	3,813	2,395	1,386	848	698	698
Региональная структура глобального баланса тыс.тонн
Импорт	17,831	16,742	15,128	20,909	17,975	18,175
Бл.Восток	11,631	10,019	8,600	12,607	10,400	10,500
Вост.Азия	3,000	3,861	3,108	3,946	3,825	3,825
Сев.Африка	973	1,215	959	1,483	1,150	1,250
Юж.Америка	810	772	905	851	810	810
СНГ-12	269	195	704	655	755	755
Сев.Америка	737	373	227	619	625	625
ЕС	156	66	286	339	200	200
Ост.Европа	82	158	242	246	155	155
Юж.Африка	125	59	74	75	45	45
Юж.Азия	48	10	8	69	5	5
Океания	0	14	15	19	5	5
Производство	155,032	150,800	122,699	134,227	130,199	130,209
ЕС	65,509	62,149	53,511	51,449	54,407	54,407
СНГ-12	41,662	35,988	21,682	32,245	25,975	25,975
Сев.Америка	17,797	14,996	12,224	11,771	13,369	13,369
Бл.Восток	8,004	11,320	11,100	11,670	10,275	10,275
Океания	8,396	8,265	8,395	8,749	7,400	7,400
Юж.Америка	3,156	2,443	3,869	5,535	6,637	6,637
Сев.Африка	2,347	7,324	4,572	4,435	3,595	3,595
Вост.Азия	3,210	2,646	2,215	2,802	2,910	2,910
Юж.Азия	1,607	2,330	1,957	2,192	2,317	2,327
Юж.Африка	1,801	1,933	1,865	2,049	2,020	2,020
Ост.Европа	1,543	1,406	1,309	1,330	1,294	1,294
Вн.потребление	143,252	144,484	134,282	136,444	133,230	132,861
ЕС	57,000	56,500	56,400	51,500	52,600	52,400
СНГ-12	28,746	28,088	20,677	26,323	22,525	22,525
Бл.Восток	20,506	20,403	19,690	21,761	21,396	21,246
Сев.Америка	14,901	13,940	12,743	11,796	12,180	12,181
Вост.Азия	6,006	6,195	5,900	6,475	6,550	6,550
Сев.Африка	3,987	5,847	5,845	6,125	5,075	5,125
Океания	4,400	4,900	4,625	3,725	3,700	3,700
Юж.Америка	2,703	2,933	2,937	3,047	3,465	3,465
Юж.Азия	1,438	2,163	1,967	2,117	2,392	2,312
Юж.Африка	1,935	1,963	1,961	1,998	1,907	1,907
Ост.Европа	1,630	1,552	1,537	1,577	1,440	1,450
Кон.остатки	31,495	37,523	24,308	22,331	19,780	19,725
Бл.Восток	4,391	4,813	3,923	5,878	5,598	5,507
ЕС	10,916	15,528	7,911	5,265	3,572	3,572
Сев.Америка	5,228	5,295	3,686	2,673	2,776	2,797
Сев.Африка	511	2,952	2,694	2,637	2,354	2,347
СНГ-12	5,708	4,472	2,880	2,789	2,253	2,284
Вост.Азия	940	1,239	681	950	1,125	1,125
Океания	2,459	1,910	1,034	706	614	611
Юж.Америка	766	601	851	619	601	601
Юж.Африка	208	240	216	333	486	486
Ост.Европа	281	249	235	220	214	199
Юж.Азия	87	224	197	261	187	196

Посевы под озимый ячмень в Великобритании ожидаются на 10-25% ниже уровня 2012. За июль-январь совокупный экспорт ячменя Франции вырос до 3,061 млн.тонн, в т.ч. 1,017 млн.тонн за пределы ЕС.

Производство пива в Швейцарии в 2012 снизилось по сравнению с 2011 с 3,546 до 3,515 млн.гкл. при совокупном потреблении 4,62 млн.гкл.

По сообщению Interfax Ukraine украинские фермеры могут сократить посевы под ячмень ввиду неблагоприятных климатических условий.

По данным Ассоциации пивоваров производство пива в Росси в 2012 сократилось на 2,1% до 97,4 млн.гкл. А объем продаж пива в феврале снизился на 1% г/г до 7,3 млн.гкл.

Производство солода в Чехии в 2012 увеличилось на 1% до 526 тыс.тонн.

По мнению Keith Headridge - коммерческого директора Scotgrain Agriculture, весенние посевы под ячменем в Шотландии могут составить в 2013 - 305 тыс.акров.

Конгрессмен США Jim Gerlach выступил с законодательной инициативой (the Small Brewer Reinvestment and Expanding Workforce Act), в соответствии с которой предлагается усилить поддержку мелким и средним предприятиям отрасли, к которым относятся производители менее 6 млн.бар. в год.

Спот
Скорее всего, значение достигло консолидационного уровня, после которого и восстановится к ожидаемой отметке 300-310.

Цена на ячмень в Европе (FOB Creil евро за тонну)
Сорт	Урожай 2012
	На 29 марта	На 05 апреля
2ряд. Ячмень	224.00-226.00	226.00-228.00
6ряд. Ячмень	216.00-218.00	220.00-222.00
Солод 2ряд.	425.00-427.00	427.50-429.50
Солод 6ряд.	415.00-417.00	420.00-422.00
Кормовой	199.00-201.00	198.00-200.00

Повышение пока носит выжидательный характер.


Биржа
Мартовский фьючерс на солодовый ячмень 2014 на предстоящей неделе, скорее всего, частично отыграет падение.


Фондовый рынок
Новости компаний
Чистые доходы Baltika Breweries сократились в 2012 до 6,3 млрд.руб.

Diageo обнародовала планы строительства (рядом с уже существующим в Teaninich -недалеко от Alness предприятием) нового производства дистиллята для виски стоимостью 50 млн.ф.с. Еще 12 млн.ф.с. планируется вложить в расширение имеющегося там производства.

Аsahi Breweries Ltd. анонсировала начало продаж премиум марки Super Dry с 11 июня. Компания также прогнозирует ускорение роста продаж под брендом Super Dry.

Anheuser-Busch InBev, Grupo Modelo, S.A.B. de C.V., Constellation Brands, Inc. и Crown Imports LLC достигли принципиального соглашения с Департаментом юстиции США по приобретению оставшегося пакета акций Grupo Modelo.

Doug Brodman - Генеральный директор Plzensky Prazdroj (SABMiller ), передал в подарок новому главе католической церкви уникальное пиво, сваренное из святого источника Pilsner Urquell.

Kirin Holdings Company согласно решению собрания акционеров завершила обратный выкуп 1031000 обыкновенных акций на сумму почти в 1,53 млрд.йен.

Tsingtao Brewery Co (напомним, что 20% принадлежит Asahi ) зафиксировала в 2012 рост продаж и доходов – чистые доходы на 2,6% до 193,3 млн.долл, нетто-продажи – 11,3% до 25,78 млрд.юаней.

China Resources Enterprise также достигла позитивных результатов в 2012 – обороты и доходы выросли на 19,1% и 49,8% соответственно до 83,5 и 2,9 млрд.г.д. На конец 2012 компания располагала 4,4 тыс. розничными точками.

Котировки
Molson Coors (www.molsoncoors.com)

Цель достигнута, ожидаем коррекцию.

Heineken (www.heineken.com)

От достигнутого фибо-уровня ожидаем возобновление движения в повышательном канале. Возможен и консолидационный характер динамики. Цели – по-прежнему на уровне 55-60.

Anheuser-Busch InBev. (www.ab-inbev.com)

Цель достигнута. Ждем боковик с высокой вероятностью дальнейшей коррекции.

SABMiller (www.sabmiller.com)

Сохраняем ожидания хода к среднесрочной цели в области 3900-4000.

Diageo plc (www.diageo.com)

Цель достигнута. Высокая вероятность продолжения коррекции.

Carlsberg (www.carlsberggroup.com)

После вероятного дальнейшего проскальзывания возможна очередная попытка обновления максимума 2011.

Asahi Breweries, Ltd. (http://www.asahigroup-holdings.com/en)

Сохраняем ожидания броска к следующей цели на уровне 2500.

Kirin Holdings Company, Limited. (www.kirinholdings.co.jp)

Целевые уровни достигнуты. Возможно развитие успеха до 1800 с высокой вероятностью корректировки.

Sapporo Holdings Ltd. (www.sapporoholdings.jp)

Без изменений - очередные цели будут достигнуты в ближайшее время.

Tsingtao Brewery Co., Ltd. (www.tsingtaobeer.com)

Ждем боковик в рамках повышательной траектории.

При подготовке обзора использованы материалы:

http://futuresource.quote.com
http://www.cmegroup.com
http://news.ncgapremium.com
http://www.agrimoney.com
http://www.grains.org
http://e-malt.com
http://customs.ru
http://www.canadean.com
http://www.pfgbest.com
http://www.igc.int
http://www.defra.gov.uk
http://www.usda.gov
http://www.agriweek.com
http://forex-mmcis.ru
http://www.sovecon.ru
http://www.alconews.ru
http://www.maataloustilastot.fi
http://www.blackseagrain.net
http://www.morningstar.com
http://www.ukragroconsult.com
http://www.statcan.gc.ca
http://www.bestmalz.de
http://www.kazakh-zerno.kz
http://naviny.by
http://www.thedrinksbusiness.com
http://www.vikingmalt.com
http://www.zol.ru
http://rabobank-food-agribusiness-research.pressdoc.com